Библиотека Рефераты Курсовые Дипломы Поиск

сделать стартовой

добавить в избранное

Экономика и Финансы      Микроэкономика, экономика предприятия, предпринимательство

Выбор инвестиционного проекта

Забавная пачка "5000 дублей".
Юмор – настоящее богатство! Купюры в пачке выглядят совсем как настоящие, к тому же и банковской лентой перехвачены... Но вглядитесь
60 руб
Раздел: Прочее

Ручка "Помада".
Шариковая ручка в виде тюбика помады. Расцветка корпуса в ассортименте, без возможности выбора!
25 руб
Раздел: Оригинальные ручки

Фонарь садовый «Тюльпан».
Дачные фонари на солнечных батареях были сделаны с использованием технологии аккумулирования солнечной энергии. Уличные светильники для
106 руб
Раздел: Уличное освещение

Overview Вариант1 Вариаинт2 Вариант3 Лист4 Лист5 Shee 1: Вариант1 Расчетная часть Проект 1 Необходимые инвестиции, $ 6300000 Необходимые оборот.ср-ва, $ 1500000 Расходы на маркетинг 1000000 Ставка налога,% 36 Коэффициент дисконтирования, % тирования, % 12 Период, лет 12 Норма амортизация,% 6.67 Высвобождение к концу 12-го года,$ 1250000 Расходы на маркетинг c учетом налога,$ 640000 Амортизация (Амортизация начисляется равными частями в течении 12 лет.) год на нач. сумма аморт на конец 1 6300000.00 420000.00 5880000.00 2 5880000.00 420000.00 5460000.00 3 5460000.00 420000.00 5040000.00 4 5040000.00 420000.00 4620000.00 5 4620000.00 420000.00 4200000.00 6 4200000.00 420000.00 3780000.00 7 3780000.00 420000.00 3360000.00 8 3360000.00 420000.00 2940000.00 9 2940000.00 420000.00 2520000.00 10 2520000.00 420000.00 2100000.00 11 2100000.00 420000.00 1680000.00 12 1680000.00 420000.00 1260000.00 Средний доход В конце 12 года высвобождаются оборотные средства в размере 1250000 и продается оборудование по остаточной стоимости равной 1260000.00 Годы 1--3 4--8 9--12 Ожидаемая 1900000 2200000 1300000 прибыль в год Итого 7600000 8800000 5200000 Др.доходы 8440000 Безналога 4864000 5632000 8729600 Год Ожид.приб Без налога 1 1900000 1216000 2 1900000 1216000 3 1900000 1216000 4 1900000 1408000 5 2200000 1408000 6 2200000 1408000 7 2200000 1408000 8 2200000 1408000 9 1300000 1300000 10 1300000 832000 11 1300000 832000 12 3810000 2438400 Итого 38474000 16090400 Средний доход= 1340866.67 1) Текущую стоимость по годам: Период Ден.поcтупления Затраты Ден.поток без налога Коэф.дисконт. Тек.стоимость 0 8800000 -8440000 1 -8440000.00 1 1900000 1636000 0.89 1460714.29 2 1900000 1636000 0.8 1304209.18 3 1900000 1636000 0.71 1164472.49 4 2200000 1828000 0.64 1161727.05 5 2200000 1828000 0.57 1037256.29 6 2200000 1828000 0.51 926121.69 7 2200000 1828000 0.45 826894.37 8 2200000 1828000 0.4 738298.54 9 1300000 1252000 0.36 451483.75 10 1300000 1252000 0.32 403110.49 11 1300000 1252000 0.29 359920.08 12 3810000 2858400 0.26 733680.09 PV= 2127888.30 Средняя текущая стоимость= 880657.36 PV используя B( ,r): B( ,r)= 6.19 PV= 3163456.23 2) Расчитаем простую окупаемость проекта: (Кап.вложения ср.доход) = 6.56 3) Рассчитаем доходность инвестиционного капитала: (Ср.доход кап.вложения) = 0.152 4) Рассчитаем текущую окупаемость проекта: (Кап.вложения ср.тек.стоимость) = 9.99 5) Рассчитаем внутреннюю норму окупаемости: При ставке дисконтирования = 17.14 PV = 0 6) Рассчитаем длительность проекта: Длительность = 5.05 Shee 2: Вариаинт2 Проект 2 Необходимые инвестиции, $ 6300000 Необходимые оборот.ср-ва, $ 1500000 Расходы на маркетинг 1000000 Ставка налога , % 30 Коэффициент дисконтирования, % тирования, % 14 Период, лет 12 Норма амортизация,% 6.67 Высвобождение к концу 12-го года,$ 1250000 Расходы на маркетинг c учетом налога,$ 700000 Амортизация (Амортизация начисляется равными частями в течении 12 лет.) год на нач. сумма аморт на конец 1 6300000.00 420000.00 5880000.00 2 5880000.00 420000.00 5460000.00 3 5460000.00 420000.00 5040000.00 4 5040000.00 420000.00 4620000.0

0 5 4620000.00 420000.00 4200000.00 6 4200000.00 420000.00 3780000.00 7 3780000.00 420000.00 3360000.00 8 3360000.00 420000.00 2940000.00 9 2940000.00 420000.00 2520000.00 10 2520000.00 420000.00 2100000.00 11 2100000.00 420000.00 1680000.00 12 1680000.00 420000.00 1260000.00 Средний доход В конце 12 года высвобождаются оборотные средства в размере 1250000 и продается оборудование по остаточной стоимости равной 2100000.00 Годы 1--3 4--8 9--12 Ожидаемая 1900000 2200000 1300000 прибыль в год Итого 7600000 8800000 5200000 Др.доходы 8500000 Безналога 5320000 6160000 9590000 Год Ожид.приб Без налога 1 1900000 1330000 2 1900000 1330000 3 1900000 1330000 4 2200000 1540000 5 2200000 1540000 6 2200000 1540000 7 2200000 1540000 8 2200000 1540000 9 1300000 1300000 10 1300000 910000 11 1300000 910000 12 3810000 2667000 Итого 24410000 17477000 Средний доход= 1456416.67 1) Текущую стоимость по годам: Период Ден.поcтупления Затраты Ден.поток без налога Коэф.дисконт. Тек.стоимость 0 8800000 -8500000 1 -8500000.00 1 1900000 1750000 0.88 1535087.72 2 1900000 1750000 0.77 1346568.17 3 1900000 1750000 0.67 1181200.15 4 2200000 1960000 0.59 1160477.34 5 2200000 1960000 0.52 1017962.58 6 2200000 1960000 0.46 892949.63 7 2200000 1960000 0.4 783289.15 8 2200000 1960000 0.35 687095.75 9 1300000 1330000 0.31 408985.56 10 1300000 1330000 0.27 358759.27 11 1300000 1330000 0.24 314701.11 12 3810000 3087000 0.21 640734.95 PV= 1827811.40 Средняя текущая стоимость 860650.95 PV используя B( ,r): B( ,r)= 5.66 PV= 2943963.2 2) Расчитаем простую окупаемость проекта: (Кап.вложения ср.доход) = 5.70 3) Рассчитаем доходность инвестиционного капитала: (Ср.доход кап.вложения) = 0.175 4) Рассчитаем текущую окупаемость проекта: (Кап.вложения ср.тек.стоимость) = 10.22 5) Рассчитаем внутреннюю норму окупаемости: При ставке дисконтирования = 18.67 PV = 0 6) Рассчитаем длительность проекта: Длительность = 4.86 Shee 3: Вариант3 Проект 3 Необходимые инвестиции, $ 6300000 Необходимые оборот.ср-ва, $ 1500000 Расходы на маркетинг 750000 Ставка налога , % 40 Коэффициент дисконтирования, % тирования, % 12 Период, лет 12 Норма амортизация,% 6.67 Высвобождение к концу 12-го года,$ 1250000 Расходы на маркетинг c учетом налога,$ 450000 Амортизация (Амортизация начисляется равными частями в течении 12 лет.) год на нач. сумма аморт на конец 1 6300000.00 420000.00 5880000.00 2 5880000.00 420000.00 5460000.00 3 5460000.00 420000.00 5040000.00 4 5040000.00 420000.00 4620000.00 5 4620000.00 420000.00 4200000.00 6 4200000.00 420000.00 3780000.00 7 3780000.00 420000.00 3360000.00 8 3360000.00 420000.00 2940000.00 9 2940000.00 420000.00 2520000.00 10 2520000.00 420000.00 2100000.00 11 2100000.00 420000.00 1680000.00 12 1680000.00 420000.00 1260000.00 Средний доход В конце 12 года высвобождаются оборотные средства в размере 1250000 и продается оборудование по остаточной стоимости равной 2100000.00 Годы 1--3 4--8 9--12 Ожидаемая 1900000 2200000 1300000 прибыль в год Итого 7600000 8800000 5200000 Др.доходы 8250000 Безналога 4560000 5280000 8070000 Год Ожид.приб Без налога 1 1900000 1140000 2 1900000 1140000 3 1900000 1140000 4 2200000 1320000 5 2200000 1320000 6 2200000 1320000 7 2200000 1320000 8 2200000 1320000 9 1300000 1300000 10 1300000 780000 11 1300000 780000 12 3810000 2286000 Итого 24410000 15166000 Средний доход= 1263833.3

3 1) Расчитаем текущую стоимость по годам: Период Ден.поcтупления Затраты Ден.поток без налога Коэф.дисконт. Тек.стоимость 0 8550000 -8250000 1 -8250000.00 1 1900000 1560000 0.89 1392857.14 2 1900000 1560000 0.8 1243622.45 3 1900000 1560000 0.71 1110377.19 4 2200000 1740000 0.64 1105801.46 5 2200000 1740000 0.57 987322.73 6 2200000 1740000 0.51 881538.15 7 2200000 1740000 0.45 787087.63 8 2200000 1740000 0.4 702756.82 9 1300000 1200000 0.36 432732.03 10 1300000 1200000 0.32 386367.88 11 1300000 1200000 0.29 344971.32 12 3810000 2706000 0.26 694562.80 PV= 1819997.61 Средняя текущая стоимость 839166.47 PV используя B( ,r): B( ,r)= 6.19 PV= 3014585.63 2) Расчитаем простую окупаемость проекта: (Кап.вложения ср.доход) = 6.77 3) Рассчитаем доходность инвестиционного капитала: (Ср.доход кап.вложения) = 0.148 4) Рассчитаем текущую окупаемость проекта: (Кап.вложения ср.тек.стоимость) = 10.19 5) Рассчитаем внутреннюю норму окупаемости: При ставке дисконтирования = 16.52 PV = 0 6) Рассчитаем длительность проекта: Длительность = 5.04 Shee 4: Лист4 Рассмотрим ранжирование инвестиционных проектов Проект 1 2 3 Первоночальные вложения 8800000 8800000 8550000 1 1636000 1750000 1560000 2 1636000 1750000 1560000 3 1636000 1750000 1560000 4 1828000 1960000 1740000 5 1828000 1960000 1740000 6 1828000 1960000 1740000 7 1828000 1960000 1740000 8 1828000 1960000 1740000 9 1252000 1330000 1200000 10 1252000 1330000 1200000 11 1252000 1330000 1200000 12 2858400 3087000 2706000 1) Чистая текущая стоимость: Проект Ставка диск. PV Ранг 1 12 2127888.30 1 2 14 1827811.40 2 3 12 1819997.61 3 2) Внутренняя норма окупаемости: Проект IRR Ставка диск. Ранг 1 17.14 12 2 2 18.67 14 1 3 16.52 12 3 3) Средняя доходность на капиталовложения: Проект Капиталовложения Ср.доход Ср.доход кап.влож.,% Ранг 1 8800000 1340866.67 15.2371 2 2 8800000 1456416.67 16.5502 1 3 8550000 1263833.33 14.7817 3 4) Период окупаемости: Проект Период ок-ти, лет Ранг 1 6.56 2 2 5.70 1 3 6.77 3 5) Текущая окупаемость: Проект Капиталовложения Ср.тек.ст-ть Тек.окупаемость, лет Ранг 1 8800000 880657.36 9.993 1 2 8800000 860650.95 10.225 3 3 8550000 839166.47 10.189 2 6) Длительность: Проект Длительность Ранг 1 5.05 3 2 4.86 1 3 5.04 2 Сводная таблица ранжирования инвестиций: Критерии Проекты 1 2 3 PV 1 2 3 IRR 2 1 3 Ср.дох-ть на капвлож. 2 1 3 Период окупаемости 2 1 3 Тек.окупаемость 1 3 2 Длительность 3 1 2 Таким образом можно сказать, что проект 2 наиболее привлекательный. Shee 5: Лист5 Графики чистой текущей стоимости Ставка PV 12 2127888.30 17.14 0 Ставка PV 14 1827811.40 18.67 0 Ставка PV 12 1819997.61 16.52 0 Анализ проектов Финансовый анализ проекта проводится путем анализа отчетов экспертов, включая проведение расчетов различных финансовых коэффициентов и показателей, которые дают возможность получения максимума необходимой для исследования информации. При этом необходимо учитывать, что сами коэффициенты не являются самостоятельными и не несут в себе всю необходимую информацию. В экономической практике нашли применение следующие основные методы оценки эффективности инвестиционных проектов: анализ чистой текущей стоимости ( PV); анализ внутренней нормы рентабельности (IRR); доходность инвестиций; период окупаемости; текущая окупаемость.

Надо сказать, что в последнее время оценка с использованием всех перечисленных показателей теряет популярность и актуальность. Небольшие проекты часто оцениваются лишь с помощью показателей потребности в финансировании и срока окупаемости, а проекты посложнее дополнительно с помощью NPV и IRR. 3.2.3. Оценка методом реальных опционов Стандартный (традиционный) метод дисконтирования денежных потоков основан на допущениях и на практике часто оказывается не дееспособным. В таких случаях рекомендуется составлять прогнозы методом реальных опционов. Будущее инвестиционного проекта нельзя спланировать единожды и навсегда. В определенные моменты управляющему проектом предоставляется некий выбор в зависимости от тех возможностей и условий, которые сложатся к тому времени и которые невозможно точно спрогнозировать заранее. Метод оценки инвестиционных проектов, который учитывает возможности изменения условий и выбора, назван методом реальных опционов (МРО). Он становится все более актуальным для оценки проектов в связи с динамичной, быстро меняющейся внешней средой и расширением гибкости в принятии управленческих решений

1. Влияние ставки рефинансирования Банка России на экономику Динамика ставки рефинансирования и процентной ставки по кредитам в 1992-2001 годах

2. Проект промышленной сортировочной станции и технология ее работы

3. Анализ окупаемости инвестиционного проекта по налаживанию прямых продаж IT-оборудования

4. Бизнес-план как модель инвестиционного проекта

5. Оценка инвестиционных проектов

6. Инвестиционный анализ проекта (хлебо-булочной)

7. Финансовые аспекты анализа инвестиционных проектов

9. Разработка бизнес-плана инвестиционного проекта цеха

10. Анализ инвестиционной ситуации. Принятие решений по инвестиционным проектам. Методы оценки эффективности инвестиционных проектов

11. Совершенствование методов экономической эффективности инвестиционных проектов

12. Оценка эффективности инвестиционного проекта

13. Анализ эффективности инвестиционных проектов

14. Кредитно-инвестиционное обеспечение коммерческими банками и страховыми организациями инновационных проектов

15. Методы анализа и оценки инвестиционных проектов (на примере агрофирм)

16. Специфика оценки инвестиционных проектов с лизингом оборудования

Музыкальный коврик "На ферме".
Новый музыкальный коврик разработан специально для малышей. Он большой, яркий, обучающий и интерактивный! 27 весёлых зверюшек, 40 загадок
681 руб
Раздел: Развивающие коврики не интерактивные

Швабра для пола, с отжимом.
Швабра может использоваться для мытья пола, стен и окон. Пригодна для чистки ковров. Моющая губка - 27 см. Ручка - телескопическая, длина
331 руб
Раздел: Швабры и наборы

Игра "Городки".
Игра в городки заключается в выбивании фигур, построенных из пяти городков, с ограниченной площадки, называемой "городом",
378 руб
Раздел: Городки

17. Показатели оценки роста инвестиционного проекта

18. Методы количественного анализа риска инвестиционных проектов

19. Принципы формирования и предварительной подготовки инвестиционных проектов

20. Выбор критериев эффективности лизингового проекта

21. Инвестиционный проект создания деревообрабатывающего предприятия в г. Сергач Нижегородской области

22. Финансово–экономическая оценка инвестиционного проекта

23. Управление инвестиционным проектом Социальная аптека

24. Количественный анализ риска инвестиционных проектов

25. Теоретические основы анализа инвестиционных проектов

26. Анализ инвестиционных проектов и его автоматизация на основе ППП Excel

27. Методы оценки инвестиционных проектов

28. Инвестиционный проект Интернет-салона на базе центральной массовой библиотеки

29. Источники финансирования инвестиционного проекта

30. Оценка инвестиционных проектов

31. Разработка бизнес-плана инвестиционного проекта цеха

32. Инвестиционный проект сталеплавильного цеха

Стульчик-сумка для кормления и путешествий, высокий, с сидушкой и пеленальной площадкой.
Этот портативный аксессуар сделает жизнь мамы и малыша гораздо мобильнее. Сумка легко и быстро трансформируется в удобный стульчик со
999 руб
Раздел: Стульчики для кормления

Бассейн "Жираф".
Оригинальный надувной бассейн для детей "Веселый Жираф" создан для детей до 3 лет. Высота бортиков всего 13 см, но этого будет
608 руб
Раздел: Батуты, надувные центры

Машинка "Бибикар (Bibicar)", розовая.
Детская машинка «Бибикар» станет идеальным источником не только развлечения, но и развития для любого ребёнка, которому уже исполнилось 3
2650 руб
Раздел: Каталки

33. Методы анализа рисков инвестиционного проекта

34. Разработка бизнес-плана инвестиционного проекта цеха

35. Анализ эффективности инвестиционного проекта строительства жилого дома в г. Волгограде

36. Влияние инфляционных процессов на оценку инвестиционных проектов

37. Основные этапы разработки бизнес-плана инвестиционного проекта

38. Анализ эффективности инвестиционных проектов и проблемы оптимизации капиталовложений

39. Разработка инвестиционного проекта по строительству лесопильного завода в Киренском районе

40. Бухгалтерская оценка эффективности инвестиционного проекта (на примере ЗАО "Новоясенское")

41. Инвестиционный проект по замене оборудования цеха сборки пластиковых окон ООО "Зарта"

42. Инвестиционный проект по развитию гостиничного бизнеса в г. Братске

43. Бизнес-план инвестиционного проекта "Производство медицинской техники"

44. Коммерческая оценка инвестиционного проекта

45. Методика составления бизнес-плана инвестиционного проекта

46. Организация управления инвестиционными проектами

47. Разработка бизнес-плана инвестиционного проекта по производству электротехники

48. Формирование и развитие команды инвестиционного проекта

Батут.
Каркас: сталь. Полотно: дюралевая нейлоновая сетка. Окантовка: прочный защитный материал. Количество ножек: 6 шт. Допустимая нагрузка:
3350 руб
Раздел: Батуты, надувные центры

Кружка-хамелеон "Разогрей Звезду".
Оригинальная кружка, которая меняет изображение при наливании в неё горячих напитков.
442 руб
Раздел: Кружки

Пенка для купания малышей "Arau Baby", 400 мл.
Нежная пенка для тела с устойчивой обильной пеной отлично очищает, при этом не раздражает нежную детскую кожу. Содержит натуральные масла
417 руб
Раздел: Гели, мыло

49. Виды и анализ инвестиционных проектов

50. Разработка инвестиционно-строительного проекта жилищно-коммерчкеского комплекса

51. Разработка инвестиционного проекта в экологическом туризме

52. Анализ и оценка ликвидности инвестиционных проектов

53. Анализ привлекательности инвестиционного проекта на примере проекта строительства и последующей продажи жилого дома

54. Анализ эффективности инвестиционного проекта

55. Бизнес-план как основа инвестиционного проекта

56. Инвестиционная стратегия и анализ инвестиционных проектов

57. Инвестиционный проект и его показатели

58. Инвестиционный проект по производству электроплит и пути его реализации

59. Инвестиционный проект производства строительных материалов

60. Инвестиционный проект создания предприятия по производству тары

61. Количественный анализ рисков инвестиционных проектов

62. Корпоративное управление инвестиционным проектом

63. Методы управления инвестиционными проектами

64. Организация планирования и стратегия развития предприятия. Инвестиционный проект экономической целесообразности технического перевооружения предприятия

Бумага для принтера "Svetocopy", формат А3, 500 листов.
Офисная бумага для принтера и техники SvetoCopy А3 относится к категории качества C и является самой популярной в офисном классе,
558 руб
Раздел: Формата А3 и больше

Игра настольная развивающая "Лесные животные".
Обучающая игра пазл-липучка состоит из 8 игровых полей, заполняя которые, ребенок изучает названия диких животных, а также их повадки.
592 руб
Раздел: Сортеры, логические игрушки

Мобиль музыкальный "Забавы" (2 режима).
Мобиль - это одна из первых игрушек для новорождённых и уникальный тренажер для развития визуального восприятия и слуховых ощущений.
1100 руб
Раздел: Мобили

65. Оценка и реализация инвестиционных проектов в сфере жилищно-коммунального хозяйства (на примере деятельности предприятий ЖКХ Красноселькупского района Ямало-Ненецкого автономного округа)

66. Оценка инвестиционного проекта (на примере ООО "Монитор")

67. Оценка инвестиционных проектов в ОАО "Мечта"

68. Оценка степени риска при привлечении заемных средств для реализации инвестиционного проекта

69. Разработка бизнес-плана инвестиционного проекта ОАО "Минский ПКТИ"

70. Разработка и реализация инвестиционного проекта

71. Разработка схемы финансирования инвестиционного проекта на примере сети салонов сотовой связи "Мобильный век"

72. Составление инвестиционного проекта и оценка его эффективности на примере ЗАО "Хлеб"

73. Сравнительный анализ эффективности инвестиционных проектов

74. Тактические приемы в управлении инвестиционным проектом ООО "Санта"

75. Учет риска при реализации инвестиционного проекта

76. Финансовая оценка эффективности инвестиционных проектов

77. Финансово-экономическая оценка инвестиционного проекта

78. Цели и этапы инвестиционного проекта

79. Экономическая эффективность разработки и реализации инвестиционного проекта

80. Инвестиционный проект

Настольная игра "Выдерни морковку".
Игра позволит вам интересно провести время в кругу семьи и друзей! Зайцы устраивают соревнования за морковкой, которая растет на верху
1790 руб
Раздел: Игры с фигурками

Уничтожь меня! Уникальный космический блокнот для творческих людей. Смит Кери
Перед вами книга-сенсация, проданная миллионными тиражами по всему миру. Поздравляем, теперь и вы сможете приобщиться к разрушительному
314 руб
Раздел: Блокноты оригинальные, шуточные

Подставка для канцелярских принадлежностей "Башня", металлическая, 4 секции, серебристая.
Подставка для письменных принадлежностей, металлическая, сетка. Цвет: серебристый. Размер: 16х8х11 см.
355 руб
Раздел: Подставки, лотки для бумаг, футляры

81. Анализ рисков инвестиционного проекта

82. Анализ инвестиционных проектов на примере ОАО "Уфимский Хлебозавод №7"

83. Анализ эффективности реализации инвестиционного проекта на АОЗТ "Швея"

84. Внутренний аудит инвестиционных проектов (на примере ОАО "ТАНЕКО")

85. Концептуальная схема оценки эффективности инвестиционного проекта

86. Методы оценки эффективности инвестиционных проектов

87. Оценка коммерческой эффективности инвестиционных проектов

88. Оценка эффективности инвестиционного проекта

89. Оценка эффективности инвестиционных проектов

90. Разработка инвестиционного проекта ОАО "Завод по производству труб большого диаметра"

91. Сравнительный анализ эффективности инвестиционных проектов с учетом риска

92. Учет инфляции, риска и неопределенности при оценке эффективности инвестиционных проектов

93. Цели, задачи и особенности национальных проектов в Ростовской области

94. Экономическое обоснование эффективности инвестиционного проекта

95. Эффективность инвестиционных проектов

96. Применение теории нечетких множеств в оценке экономической эффективности и риска инвестиционных проектов в условиях неопределенности

Дорожная игра "Голодные бегемотики".
Забавная игра «Голодные бегемотики» не даст соскучиться! Она рассчитана на двух человек, каждый из которых играет за голодного бегемота:
543 руб
Раздел: Игры на ловкость

Швабра для пола "Помощница".
Использование швабры позволяет очистить любые поверхности от пыли и грязи, даже без использования химических средств. Благодаря насадке
314 руб
Раздел: Швабры и наборы

Комплект детского постельного белья "Пираты".
Постельное белье из бязи выполнено из высококачественного хлопка, что гарантирует крепкий и здоровый сон. Комплект не требует особого
1498 руб
Раздел: Детское, подростковое

97. Разработка основных разделов проекта производства работ

98. Экспертиза проекта генплана промышленного предприятия

99. Геоинформационные проекты Барнаула